ISF Multi Asset Index (CHF)


Datum der letzten Berechnung: 23.10.20
Indexwert: 105.4700
Monatsverlauf: -0.59 %
Jahresverlauf: 5.00 %

The objective of the Index is to reflect the performance an investor can achieve by regularly investing in the asset class which experienced the best trailing 12-month total return performance out of all available asset classes. In addition, the Index aims to control the volatility of each asset class (except cash) by dynamically allocating between cash and the relevant asset class to target a 60-day annualized volatility of approximately 15.0%.

Aktuelle Zusammensetzung
DateISINWeight
22/10/2020CH00169998610.0783
22/10/2020CH00144208780.2313
22/10/2020LU01284991580.1470
22/10/2020CH01060271280.5433

Index Umschichtungen
DateISINUnit Change
13/10/2020CH0014420878-0.06282103
13/10/2020CH01060271280.08360191
13/10/2020LU01284991580.01384562
12/10/2020CH0106027128-0.03042665
12/10/2020LU01284991580.01982085
22/09/2020CH0106027128-0.06313412
22/09/2020LU01284991580.04067972
14/09/2020CH0014420878-0.06282103
14/09/2020CH01060271280.09156943
14/09/2020LU01284991580.00708854
14/08/2020CH00144208780.03812430
14/08/2020LU0128499158-0.04075168
13/08/2020CH0106027128-0.00595672
13/08/2020LU01284991580.00393884
12/08/2020CH0106027128-0.01433724
12/08/2020LU01284991580.00943971
11/08/2020CH00144208780.05440645
11/08/2020LU0128499158-0.05828272
20/07/2020CH00169998610.00040734
13/07/2020CH01060271280.00885948
13/07/2020LU0128499158-0.00544736
30/06/2020CH00144208780.03614735
30/06/2020LU0128499158-0.03840120
25/06/2020CH00144208780.03474957
25/06/2020LU0128499158-0.03560332
24/06/2020CH01060271280.12646395
24/06/2020LU0128499158-0.07625235
23/06/2020CH01060271280.02359496
23/06/2020LU0128499158-0.01421493
18/06/2020CH01060271280.05304011
18/06/2020LU0128499158-0.03120001
15/06/2020CH0014420878-0.03013047
15/06/2020CH01060271280.09263376
15/06/2020LU0128499158-0.02335966
10/06/2020CH00144208780.00109595
13/05/2020CH0014420878-0.02994779
13/05/2020CH01060271280.06585301
13/05/2020LU0128499158-0.00846487
14/04/2020CH0014420878-0.02994779
14/04/2020CH01060271280.06947997
14/04/2020LU0128499158-0.01136676
06/04/2020CH00144208780.00397033
25/03/2020CH0106027128-0.05315467
25/03/2020LU01284991580.02947081
24/03/2020CH0014420878-0.06046626
24/03/2020LU01284991580.05854173
19/03/2020CH0014420878-0.06794350
19/03/2020CH0106027128-0.04196675
19/03/2020LU01284991580.08745285
13/03/2020CH0014420878-0.14085964
13/03/2020CH01060271280.06272284
13/03/2020LU01284991580.11005240
13/02/2020CH00144208780.00006898
13/02/2020LU0128499158-0.00007890
20/01/2020CH00169998610.00038171
13/01/2020CH00144208780.00050576
13/01/2020LU0128499158-0.00055465
07/01/2020CH0014420878-0.06946209
07/01/2020LU01284991580.07849557
09/12/2019IE00BYM11K57-0.35457401
09/12/2019LU01284991580.42578833
06/12/2019CH0014420878-1.09367484
06/12/2019CH0016999861-1.50000000
06/12/2019CH0106027128-0.78589732
06/12/2019IE00BYM11K570.38978318
06/12/2019LU01284991582.61452172

Hintergrundinformationen

Universum der Indexkomponenten
Fonds in den Bereichen Aktien, Immobilien, Rohstoffe, festverzinsliche Wertpapiere und ein CHF-Cash-Fonds.

Indexkomponenten und ihre Auswahl
Jede Indexkomponente muss die folgenden Auswahlkriterien erfüllen, um in den Index aufgenommen werden zu können. Die entsprechende Indexkomponente muss:
i) einen Preis haben, der regelmäßig festgelegt und öffentlich zugänglich ist;
(ii) von der FINMA für den öffentlichen Vertrieb in der Schweiz zugelassen sein;
(iii) auf CHF lauten;
(iv) zum Zeitpunkt der Aufnahme in den Index über ein Vermögen von mehr als 150 Millionen CHF oder den Gegenwert in der entsprechenden Währung, auf die es lautet, verfügen; und
(v) im Anlagethema ähnlich sein (z.B. MSCI World kann nicht durch MSCI Germany ersetzt werden).Die Auswahlkriterien für Indexkomponenten müssen zum Zeitpunkt der Aufnahme der jeweiligen Indexkomponente in den Index erfüllt sein. Die Erfüllung der Auswahlkriterien für Indexkomponenten wird jedoch nach einer solchen Aufnahme nicht fortlaufend überwacht.Die Auswahl der Indexkomponenten ist statisch und wird, abgesehen von den in diesen Indexrichtlinien beschriebenen Umständen, nicht geändert.

Zuordnung von Indexkomponenten
Der Index stellt eine Multi-Asset-Strategie dar, die Anlagen in den Anlageklassen Cash, Aktien, Rohstoffe, Fixed Income und Immobilien nachbildet. Jede Anlageklasse wird durch einen Fonds repräsentiert, wie in der folgenden Tabelle zum Index-Startdatum dargestellt ((gilt als statisch, kann aber gemäß den Indexrichtlinien geändert werden).

Asset Class      -     Fund ISIN
Cash                -     LU1190417599
Equities            -     IE00BYM11H29
Commodities    -     CH0106027193
Fixed Income   -     US4642874402
Real Estate      -     CH0014420878

Zusätzlich zum monatlichen Rebalancing kann ein Teil des Index-Exposures täglich neu abgeglichen werden, um ein geschätztes annualisiertes Volatilitätsziel von bis zu 15,0% (Volatilitätsziel-Filter) für jede der Anlageklassen Aktien, Immobilien, Rohstoffe und festverzinsliche Wertpapiere zu erreichen, gemessen an der 60 Tage realisierten und annualisierten Volatilität ("60 Tage Volatilität") ("Daily Rebalancing").Ein Teil des Index-Exposures kann monatlich unter Verwendung der nachlaufenden 12-Monats-Bruttogesamtrendite für jede Anlageklasse neu gewichtet werden (Impulsfilter).Das Volatilitätsziel wird erreicht, indem das Exposure gegenüber der jeweiligen Anlageklasse dynamisch reduziert (erhöht) wird, indem die liquiden Mittel der Anlageklasse im Falle eines hohen (niedrigen) Niveaus der 60-Tage-Volatilität der beobachteten Anlageklasse erhöht (reduziert) werden. Um Zweifel auszuschließen, wird im Index kein Leverage geschaffen.

Monatlicher Rebalancing
Neuabgleichsfindungsdatum: 13. Tag eines jeden Monats.Jeder Bucket hat jährliche Rebalancing-Termine, an denen der Bucket 100,0% in der Anlageklasse mit der besten 12-monatigen Brutto-Gesamtrenditeleistung neu zuweist. Der Unterschied zwischen jedem der zwölf Eimer besteht darin, dass die Neuabgleichsfeststellungsdaten und die Neuabgleichsfristen um einen Monat verschoben werden.Falls ein Periodenstartdatum / Periodenenddatum kein Werktag ist, wird der vorherige Werktag berücksichtigt.

Tägliches Rebalancing
Das Volatilitätsziel wird täglich für jeden Bucket und in ähnlicher Weise durchgeführt, wie unter Monatliches Rebalancing mit einer Gewichtungstoleranz von 10% beschrieben. Dabei ist jedoch zu beachten, dass dies nur für die Anlageklassen Aktien, Immobilien, Rohstoffe und Fixed Income gilt.

Events
Type Date Note Value
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.12.2019
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.01.2020
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.02.2020
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.03.2020
Monthly Rebalance 13.04.2020
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.05.2020
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.06.2020
Update Tax rates on Website 01.07.2020
Monthly Rebalance 13.07.2020
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.08.2020
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.09.2020
Update Tax rates on Website 01.10.2020
Monthly Rebalance 13.10.2020
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.11.2020
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.12.2020
Update Tax rates on LIXX 01.01.2021
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.01.2021
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.02.2021
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.03.2021
Update Tax rates on LIXX 01.04.2021
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.04.2021
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.05.2021
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.06.2021
Update Tax rates on LIXX 01.07.2021
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.07.2021
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.08.2021
Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.09.2021
Create new events 01.10.2021

Create all events for next year 2022

Monthly Rebalance Cannabis Total Opportunity Index 13.10.2021
Monthly Rebalance 13.11.2021
Monthly Rebalance 13.12.2021
Update Tax rates on LIXX 01.01.2022
Create new events 03.10.2022

Create all events for next year 2023

Stammdaten & Dokumente
Identifier: DE000A26RSG3 WKN: A26RSG
Bloomberg Ticker: LIXXMACH Index Index Sponsor: ISF Institut Deutsch-Schweizer Finanzdienstleistungen GmbH